文献类型：期刊文章

作　　者：李晶晶[1] 张国富[1] 龚玉霞[1] 张慧毅[1]

机构地区：[1]天津科技大学经济与管理学院,金融工程与风险管理研究中心,天津

出　　处：《环境保护前沿》

基　　金：天津科技大学青年教师创新基金项目“国际碳期货与现货市场价格波动的关联性研究”(2015YB02)。

年　　份：2019

卷　　号：9

期　　号：4

起止页码：551-558

语　　种：中文

收录情况：IC、RCCSE、外刊、普通刊

摘　　要：随着碳排放权交易形式的应用越来越广泛,碳排放权很可能将逐渐成为企业生产和发展中必然存在的成本要素和资产要素。利用HP滤波法对欧盟主要的碳排放权交易市场中碳排放权交易价格的周期性特征进行了分解和研究。研究结果表明,碳排放权交易价格总体呈现下降趋势,但在每个交易阶段内都存在完整的上升、下降波动周期特征。此外,相关突发政策性变化会影响价格的不规则波动周期的波动方向和周期长度,但是影响程度呈逐渐减弱的趋势,而交易价格中季节性特征影响则越来越显著。

关 键 词：碳排放权期货  ICE HP滤波法 周期特征  

分 类 号：F2]