文献类型：期刊文章

作　　者：苏明政[1] 肖航[1]

Su Mingzheng;Xiao Hang(不详)

机构地区：[1]渤海大学经济学院,辽宁锦州121013

出　　处：《金融理论与实践》

基　　金：教育部人文社会科学重点研究基地重大项目“我国金融业资产错配测量与风险评估研究”(14JJD790028)的阶段性成果。

年　　份：2021

期　　号：1

起止页码：58-66

语　　种：中文

收录情况：BDHX、BDHX2020、NSSD、RCCSE、RWSKHX、ZGKJHX、核心刊

摘　　要：将资产证券化引入银行存贷收益模型,从数理角度证明了商业银行资产证券化行为对风险承担的作用机理,并选取2012-2019年我国76家商业银行年度数据为研究样本,采用Sobel中介效应检验法,实证检验了资产证券化对银行风险承担的作用机理及实现路径。结果表明:首先,资产证券化行为对商业银行风险承担具有显著的抑制效应;其次,资产证券化对不同类型银行的影响呈现异质性特征,其中资产证券化对上市商业银行及股份制商业银行降低风险效果显著,对非上市银行、国有商业银行及地方中小商业银行降低风险效果不显著;再次,权益风险加权资产比的增加是资产证券化缓解银行风险的中介渠道,即资产证券化行为通过降低商业银行风险加权资产比重降低了商业银行的风险承担。

关 键 词：资产证券化 商业银行 风险承担  权益风险加权资产比  

分 类 号：F832.31[金融学类]