文献类型：期刊文章

作　　者：张倩[1] 张款慧[2]

机构地区：[1]巢湖学院经济与法律系,安徽巢湖238000 [2]中南财经政法大学金融学院,武汉430073

出　　处：《统计与决策》

基　　金：国家社科基金资助项目(11BJY080)

年　　份：2013

卷　　号：29

期　　号：13

起止页码：130-132

语　　种：中文

收录情况：BDHX、BDHX2011、CSSCI、CSSCI2012_2013、NSSD、RCCSE、RWSKHX、ZGKJHX、核心刊

摘　　要：文章利用MGARCH-BEKK模型对石油期货市场、美元汇率、石油现货市场之间是否存在波动溢出效应进行了检验。检验结果表明:石油期货市场对石油现货市场有单向波动溢出效应,石油期货价格的波动会影响石油现货价格,但石油现货价格的波动不会影响石油期货价格;石油现货市场对美元汇率有单向波动溢出效应,石油现货市场的风险会传给美元汇率市场,但美元汇率市场的风险不会传给石油现货市场;油期货市场与美元汇率市场间存在双向波动溢出效应,两个市场的风险相互传导。

关 键 词：美元汇率 石油市场 波动溢出效应 MGARCH—BEKK  

分 类 号：F830[金融学类]