文献类型：期刊文章

作　　者：朱慧明[1] 李峰[1] 杨锦明[1] 虞克明[2]

机构地区：[1]湖南大学工商管理学院,湖南长沙410082 [2]布鲁内尔大学数学系,伦敦UB8 3PH

出　　处：《系统仿真学报》

基　　金：国家自然科学基金项目(7070138);教育部新世纪优秀人才支持计划项目(NCET050704);教育部人文社科规划项目(06JA910001)

年　　份：2008

卷　　号：20

期　　号：9

起止页码：2479-2482

语　　种：中文

收录情况：BDHX、BDHX2004、CAS、CSCD、CSCD2011_2012、EI(收录号：20082311304633)、IC、INSPEC、JST、RCCSE、SCOPUS、ZGKJHX、核心刊

摘　　要：我国的金融时间序列存在普遍的波动性现象,而波动性又存在尖峰厚尾现象。首先对反映波动性特征的厚尾金融随机波动模型(SV-T)进行贝叶斯分析,然后构造基于Gibbs抽样的MCMC数值计算过程进行仿真分析,最后利用DIC准则对SV-N模型和SV-T模型进行优劣比较。研究结果表明:在模拟我国股市的波动性的方面,SV-T模型比SV-N模型更优,更能反应我国股市的尖峰后尾的特性,并且证明了我国股市具有很强的波动持续性。

关 键 词：SV-T模型  仿真 贝叶斯推断 GIBBS抽样 蒙特卡罗方法

分 类 号：O212.8]